Наверняка вы уже не раз слышали совет – «не держите все яйца в одной корзине». Обычно, это одна из первых рекомендаций, которую дают начинающему инвестору. В общем-то, в ней и заключается вся суть диверсификации.

Если просто,  диверсификация – это способ уменьшить риски, путем распределения своих инвестиций по различным активам.

Но почему же нам так необходимо диверсифицировать?

Не буду вам приводить пример с двумя одинаковыми семьями, в одной из которых 10 детей, а в другой один ребенок и предлагать порассуждать, где шанс, что все дети выживут выше. Это было бы слишком жестоко и некорректно.

Раз уж мы, пусть начинающие, но уже инвесторы, давайте порассуждаем в близкой для нас плоскости:

Допустим, два человека решили на весь капитал купить акции на фондовом рынке, но один приобретает акции только одной компании, а другой десятка различных компаний в равных долях. Тогда, в случае банкротства одной купленной компании – первый теряет всё, а второй лишь 10% своего капитала и чувствует себя спокойнее.

Главное, что нам надо понимать — занимаясь диверсификацией мы, по сути, занимаемся снижением и распределением рисков, но не избавляемся от них полностью. Вариант, что все 10 компаний, выбранные  вторым инвестором обанкротятся, есть, но он значительно ниже.

матрешка

Тут ещё следует поговорить о масштабируемости диверсификации. Это своего рода матрешка, где кукла большего размера уменьшает риски относительно куклы меньшего размера. Например:

Шанс обанкротиться у нескольких компаний, принадлежащих одному хозяину выше, чем у компаний принадлежащих разным владельцам.

Шанс обанкротиться у нескольких компаний, принадлежащих разным владельцам, но расположенным в одном секторе экономики (например, банковском) выше, чем у тех, что работают в разных секторах.

Шанс обанкротиться у нескольких компаний, принадлежащих разным владельцам и работающим в разных секторах экономики, но находящимся в одной стране выше, чем у тех, что расположены в разных странах. И так далее, думаю, аналогия понятна – чем меньше связаны между собой ваши активы, тем выше вероятность сохранения вашего портфеля.

При этом нужно понимать, что диверсификация это — не волшебное лекарство от всех болезней и применяя эту тактику,  мы получаем не только снижение риска, но и усреднение результатов инвестирования. Она как бы сглаживает острые углы, уберегая как от больших потерь, так и сверхприбылей, но в результате позволяя увереннее идти в долгую.

Поэтому на вопрос  — пользоваться ли  возможностями диверсификации своих активов – каждый инвестор отвечает для себя самостоятельно.

Лично я ответил положительно и достаточно активно распределяю свой капитал по различным финансовым инструментам, при этом стараясь соблюдать пропорции и заботясь о том, чтобы потеря одного или даже нескольких из них не была фатальной для финансового благополучия моей семьи.

Надеюсь, что статья была полезна, и вы тоже поделитесь своим опытом и мыслями о том, стоит ли диверсифицировать и как лучше распределять свои активы.